宠物医疗大爆发，体外诊断和疫苗成风口！

妙手仁心

随着我国居民收入提升和养宠人群不断扩大，宠物消费相关的商品和服务类型不断丰富，国内宠物行业规模快速扩张。根据《2021年中国宠物行业白皮书》报告数据显示，2021年宠物猫/犬的市场规模分别为1000+/1430亿元，同比增长19.9%/+21.2%，宠物诊疗渗透率快速提升。2019至2021年，宠物食品规模占国内宠物整体消费规模从61.4%下降至51.5%，宠物医疗市场份额从19%提升至29.2%。宠物医疗包括疫苗、体检、诊疗等服务，其中疫苗为刚需，消费频次最高，卫佳伍、卫佳捌、妙三多等疫苗行情火爆，但凡去过宠物医院的消费者，都对以上三款疫苗如雷贯耳。而国内企业在宠物疫苗领域知名度几乎可以忽略不计，毕竟难度太大。另外，CT、B超等诊疗服务需要硬件支持，玩家相对不多，因此相对来说，宠物疾病体外诊断是个不错的突破口，包括免疫学平台和分子平台。

宠物诊断产品国产替代空间大

在宠物分子诊断平台，2020年前由于市场教育不够，消费者根本看不懂核酸检测报告，加上价格偏高，因此推广困难，举步维艰，人医领域的分子诊断也是同样情况。新冠疫情之后，形势逆转，核酸报告家喻户晓。如果宠物医生告诉消费者给猫猫狗狗做各种疾病核酸诊断，其流程和新冠核酸检测一样，消费者瞬间秒懂。截止目前，宠物分子诊断玩家数目不算太多，基本上都是套用人医的技术体系，需要设备支持。最为热闹的宠物诊断试剂还是免疫学平台，尤其是快速诊断平台，在这个领域，国内企业主要面对两座大山，首先是韩国，比如以Bionote、林特等为代表的一大批企业，然后是美国，比如爱德士（IDEXX）、硕腾（Zoetis）等，当然还有以色列Biogal等个别明星企业，前者由于起步早，品牌知名度高，具有先发优势，同时国内一二线城市经销商数量众多，占据了我国宠物诊断试剂很大比例。后者在畜牧领域更具垄断地位，在宠物领域也有很大影响力。虽然进口产品价格不菲，但从宠物医院反馈可以看出，能有钱有闲撸猫吸狗并带去医院看病的宠物主，基本都对价格不太敏感。国内宠物诊断试剂厂家起步较晚，在快诊领域竞争激烈，主要走低价路线。在荧光免疫层析领域曾经拔得头筹，后来韩国企业也及时跟进，目前已有内卷倾向。随着政策解禁，家养宠物数量增长，国内宠物行业进入快速发展期，并且有新冠作为参照，笔者判断宠物诊断市场渗透率还有巨大提升空间，主要在二三线城市。

资本入局宠物诊断，寻求新的增长点

新冠疫情期间，诊断资源倾斜，大多被投在新冠试剂产品上，比如NC膜，供不应求，对于小公司而言，很难拿到货源，随着新冠诊断市场需求下降，各方资源压力得到缓解，人诊IVD企业有条件和余力扩展新的领域，实现新的增长。如迈瑞生物成立子公司深圳迈瑞动物医疗科技有限公司，为动物提供诊疗服务。圣湘生物出资设立合资公司大圣宠医，推广其在宠物（含经济动物）检测领域的延伸应用。广州万德康是万孚生物旗下全资子公司，着力宠物检测服务，为宠物提供快速诊断产品和服务。除了成立专门的子公司，很多大企业，已在陆续搭建宠物诊断技术平台，将犬CRP、猫SAA、CDV、CPV和FPV作为宠物诊断试剂开发的一期项目。另外一些看好IVD行业，想要切入体外诊断赛道的企业，也将宠物诊断作为一个跳板，躬身入局。有各方力量的加持，宠物诊断细分行业，将会更快的成长起来。

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监管政策宽松，注册门槛低

随着集采政策的实行，IVD企业面临更大的机会和挑战，对于小公司来说，更多的是出局的风险。目前集采政策的对象主要是人诊相关产品，还未影响到宠物诊断领域。另外宠物诊断产品的注册与市场监督，对于不同规模的企业影响不大，大家机会均等，有利于企业快速发展，抢占先机。

有人医诊断技术打基础，上手快

经过20多年的积累，以及新冠疫情对IVD行业的野蛮催生，体外诊断技术，如免疫诊断、分子诊断和即时诊断等在人诊领域应用相对成熟，可以将经验和技术高效的迁移复制在宠物诊断，如ELISA、免疫层析、PCR等。宠物诊断相关的仪器和试剂将不断丰富起来，让宠物诊断结果更加准确。

初创公司成为宠物诊断领域“黑马”的可能性很大

从上游原料来看，国内还没有形成标准统一且完善的宠物试剂原材料供应链。从中游诊断试剂和仪器来看，上市公司近两年才布局，初创公司同时在不断扩大市场，丰富产品种类。人诊和宠物的终端渠道不同，大家都要面临初期市场开拓的问题，这让宠物诊断初创公司，有了更多的可能性，未来谁会是国内的“IDEXX”，还未可知。

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宠物诊断也需要“冷静”

宠物诊断有点火，在这个机会和风口面前，我们的建议是冷静下来，想清楚，尽量规避风险，增加赢率。

宠物诊断市场，美但小。宠物诊断市场发展很快，但规模大概是人诊的1%还不到，体量相对小，单一押宝宠物诊断细分领域，风险大，入局需谨慎。宠物诊断监管门槛今天低，但明天肯会变高，如果前期就朝着规范化，体系化的路子走，后面会容易点。当务之急是速度，快速研发，快速注册，快速抢占市场。求生根本是质量，有过硬的质量，会让我们更加从容的面对政策监管变化，与进口产品竞争。

国外大的宠物诊断公司，自有宠物原料，并不对外销售，这让宠物相关原料的开发难度加大，作为体外诊断产业链的上游原料端，贤至生物近年来，也在快速的开发宠物项目的相关原料，目前推出的宠物类原料（抗原、抗体）主要覆盖野毒感染的检测、宠物疫苗接种后疫苗效果监测、常规体检中的生化项目，在动物疾病的检测和预防中具有重大的临床意义，目前是国内几家宠物诊断公司的优质原料供应商。

主要宠物原料
抗体测抗原类	RLN、cCRP、fSAA、犬/猫NT-proBNP、CPL、CDV、CPV、CCV、CAV-II、FHV-I、FPV、FCV、犬心丝虫、贾第鞭毛虫、弓形虫等
抗原测抗体类	CDV、CPV、CAV-II、FHV-I、FPV、FCV、FeLV、FIV、弓形虫等
辅料	SPA、protein A +G、兔抗犬IgG、BSA、表面活性剂等